Flexi Cap Fund: માત્ર 1 વર્ષનું રિટર્ન જોઈને ફ્લેક્સી કેપ ફંડ પસંદ કરવાની ભૂલ ન કરતા, રોકાણ પહેલા આ ખાસ આંકડા જરૂર જુઓ

Flexi Cap Fund: શેરબજારમાં અત્યારે જે રીતે ઉતાર-ચઢાવ જોવા મળી રહ્યો છે, તેની વચ્ચે રોકાણકારોમાં ફ્લેક્સી કેપ ફંડ્સનું આકર્ષણ વધ્યું છે. આ ફંડની સૌથી મોટી ખાસિયત એ છે કે તેના ફંડ મેનેજર બજારની સ્થિતિ મુજબ મોટી, મધ્યમ અને નાની કંપનીઓમાં રોકાણની વહેંચણી કરી શકે છે.

તાજેતરમાં કેટલાક ફ્લેક્સી કેપ ફંડ્સે છેલ્લા 1 વર્ષમાં શેરબજાર કરતા પણ ઘણું સારું રિટર્ન આપ્યું છે. પરંતુ મોટો પ્રશ્ન એ છે કે, શું માત્ર 1 વર્ષનો નફો જોઈને ફંડમાં પૈસા લગાવી દેવા યોગ્ય છે? આ સમજવા માટે ફંડનું લાંબા ગાળાનું પ્રદર્શન જોવું ખૂબ જ જરૂરી બની જાય છે.

1, 3 અને 5 વર્ષમાં કેવું રહ્યું રિટર્ન?

વેલ્યુ રિસર્ચના 24 સપ્ટેમ્બર 2026 સુધીના લેટેસ્ટ આંકડાઓ પર નજર કરીએ તો, બેન્ક ઓફ ઇન્ડિયા અને નવી મ્યુચ્યુઅલ ફંડના ફ્લેક્સી કેપે છેલ્લા 1 વર્ષમાં 10 ટકાથી વધુ રિટર્ન આપ્યું છે. ચાલો જોઈએ આ ફંડ્સનું 1, 3 અને 5 વર્ષનું પ્રદર્શન કેવું રહ્યું છે:

(નોંધ: આ યાદીમાં માત્ર એ જ ફંડ્સ સામેલ છે જેનો 5 વર્ષનો ડેટા ઉપલબ્ધ છે. નવા ફંડ્સને આ સરખામણીમાંથી બાકાત રખાયા છે.)

આંકડા શું કહે છે?

આ આંકડાઓ પરથી એક ખૂબ જ રસપ્રદ વાત સામે આવે છે. 1 વર્ષનું ટોપ રિટર્ન આપનારું ફંડ લાંબા ગાળે પણ ટોપ પર જ રહેશે એવું જરૂરી નથી. દાખલા તરીકે, આદિત્ય બિરલા સન લાઈફ ફ્લેક્સી કેપનું 1 વર્ષનું રિટર્ન 6.81% ભલે સૌથી ઓછું હોય, પરંતુ તેનું 3 વર્ષનું રિટર્ન 14.68% નવી અને ટોરસ બંને ફંડ્સ કરતા વધારે સારું છે.

શું માત્ર 1 વર્ષનું રિટર્ન જોવું પૂરતું છે?

બરોડા બીએનપી પારિબાસ મ્યુચ્યુઅલ ફંડના ફંડ મેનેજર રોહન કોર્ડેના જણાવ્યા અનુસાર, મ્યુચ્યુઅલ ફંડની ખરી ચકાસણી 3 થી 5 વર્ષના રિટર્નના આધારે જ થવી જોઈએ. ફ્લેક્સી કેપ જેવા ડાયવર્સિફાઇડ ફંડ્સ માટે 3 થી 5 વર્ષનો સમયગાળો જ ફંડના પ્રદર્શનની સાચી ઓળખ આપે છે.

તેમનું કહેવું છે કે રોકાણકારોએ માત્ર પોઈન્ટ-ટુ-પોઈન્ટ રિટર્ન જોવાને બદલે ‘રોલિંગ રિટર્ન' પણ જોવું જોઈએ. તેનાથી ખબર પડે છે કે અલગ-અલગ સમયગાળામાં ફંડે કેટલું સાતત્યપૂર્ણ પ્રદર્શન કર્યું છે.

ટોપ ફંડ આવતા વર્ષે કેમ પાછળ રહી જાય છે?

કોર્ડે સમજાવે છે કે, મ્યુચ્યુઅલ ફંડનું ભૂતકાળનું પ્રદર્શન ભવિષ્યના નફાની ગેરંટી આપતું નથી. 1 વર્ષનો સમય ઘણો ટૂંકો કહેવાય. જેમ જેમ બજારની સ્થિતિ બદલાય છે, તેમ રોકાણની વ્યૂહરચના અને શેરોનું પ્રદર્શન પણ બદલાય છે. આથી ટૂંકા ગાળાના નફાની પાછળ દોડવા કરતા લાંબા ગાળાના સાતત્યને મહત્વ આપવું જોઈએ.

રિટર્ન સિવાય બીજું શું ચેક કરવું?

ફ્લેક્સી કેપ ફંડ પસંદ કરતી વખતે માત્ર રિટર્ન જ નહીં, પરંતુ આ બાબતો પણ તપાસો:

રિસ્ક એડજસ્ટેડ રિટર્ન: ફંડે રિટર્ન મેળવવા માટે કેટલું જોખમ લીધું છે તે દર્શાવે છે.

જોખમના માપદંડો: સ્ટેન્ડર્ડ ડિવિએશન અને બીટા જેવા માપદંડોથી ફંડમાં થતા ઉતાર-ચઢાવની ખબર પડે છે.

પોર્ટફોલિયો: ફંડ મેનેજર કયા સેક્ટર કે શેરમાં સૌથી વધુ પૈસા લગાવી રહ્યા છે તે જોવું પણ જરૂરી છે.

ટૂંકમાં કહીએ તો, માત્ર 1 વર્ષના ચાર્ટમાં ટોચ પર દેખાતા ફ્લેક્સી કેપ ફંડમાં આંખ બંધ કરીને પૈસા નાખવા એ ભૂલ સાબિત થઈ શકે છે. સાચો નિર્ણય લેવા માટે 3 અને 5 વર્ષનું પ્રદર્શન, રોલિંગ રિટર્ન, જોખમના આંકડા અને ફંડનો પોર્ટફોલિયો જરૂર તપાસો.

આ પણ વાંચો- ‘અમે ક્યારેય હા પાડી નથી...' 5-Day Work Week પર નાણા મંત્રાલયનો બેંક કર્મચારીઓને મોટો ઝટકો! 28 સપ્ટેમ્બરથી બેંકોમાં 3 દિવસની હડતાળ

(ડિસ્ક્લેમર: આ આર્ટિકલ માત્ર માહિતી આપવાના હેતુથી લખવામાં આવ્યો છે. મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ બજારના જોખમોને આધીન છે. રોકાણ કરતા પહેલા સ્કીમ સંબંધિત તમામ દસ્તાવેજો ધ્યાનથી વાંચો અને તમારા આર્થિક સલાહકારની મદદ લો.)